A-A+

基金净值估值与当晚净值公布为啥不一样

2020年02月14日 好文分享 暂无评论 阅读 3,187 个点击 次

有时候咱们在第三方销售平台看基金,明明盘中净值估算是涨的,但当晚净值一公布却是跌的;更奇怪的还有,明明盘中净值估算是负的,可当晚净值公布竟然还赚了。这究竟是什么情况呢?

首先我们要搞清估值(也就是基金净值估算)与基金净值的关系

基金估值是指按照公允价格对基金资产和负债的价值进行计算、评估,以确定基金资产净值和基金份额净值的过程。

通俗说,就是估算的基金资产净值和基金单位净值,举例来看,第三方销售平台通常有盘中估值,这个盘中估值,就是根据最近一个季末基金的重仓股和持仓比例,仓位数据等,来进行的净值估算,并非实际真实的净值。需要知道的是,盘中估值,在每个交易日的交易时间内是实时更新的,并不能作为基金申购、赎回的最终价格。

基金净值是每份基金的净资产价值,等于基金的总资产减去总负债后的余额,再除以基金全部发行的单位份额总数。基金净值代表着投资者在申购、赎回时的基金最终确认价格,一般会在下午15点休市后陆续公布。

简单来说,基金发行的时候都有总份数,净值的意思就是一份基金目前卖多少钱。比如你买1000份某基金,净值是1.2元,那你买入的价格就是1200元,卖出时的净值是1.3元,卖出时你能得到1300元,净赚100元。

在大多数情况下,基金估值只具有参考意义,具体投资过程中,千万不要被估值误导哦

基金估值并不是真正的基金净值,基金估值只是一个在基金公司正式公布基金净值之前,随时可以让基民作为参考的一个数据,真正的基金净值还是以基金公司最后公布的为准。基金估值的意义在于,基民通过了解对基金进行估值,对自己所购买或即将购买的基金如何进行下一步的操作有个参考。

那么估值还有必要去关心吗?它有什么参考意义吗?

(1)由于基金估值是按照以往的数据(如季报,年报等)来估算的,而实际中基金经理可能调仓,因此距离上一次报告公布的时间越久,基金调仓的可能性越大,基金估值就可能越不准确,与基金净值的偏差越大。可能会出现基金估值上涨/下跌,而基金净值下跌/上涨的不同走向。

(2)换个角度;我们能从盘中估值与实际净值的对比中看出一些变化,比如:一只主动型股基的盘中估值与实际净值差异较大,说明该基金仓位很可能发生了变化。

最后给出的结论:

(1)盘中估值仅能作为参考,不可作为实际申购/赎回的唯一依据。

(2)判断基金是否值得投资/是否值得大批加仓买入/赎回,重要的把握基金投资方向、基金经理能力、公司投研实力等这些本质的东西。

给我留言

Copyright © 林桂波博客 保留所有权利.   Theme  Ality 粤ICP备15079533号-1

用户登录 ⁄ 注册

分享到:

粤公网安备 44529802000125号